(1) C.N.V.M. va suspenda autorizația societăților de servicii de investiții financiare și/sau agenților de servicii financiare pentru o perioadă cuprinsă între 5 și 90 de zile, în caz de nerespectare a prevederilor prezentei ordonanțe de urgență sau ale reglementărilor C.N.V.M., numai dacă nu sunt întrunite condițiile pentru retragerea autorizației sau pentru alte sancțiuni mai grave prevăzute de lege.
(2) La cererea societăților de servicii de investiții financiare C.N.V.M. poate aproba suspendarea activității pe o perioadă de maximum 6 luni.
(3) C.N.V.M. va anula autorizația, dacă aceasta a fost obținută pe baza unor informații false sau care au indus în eroare.
(4) Prin anularea autorizației societatea de servicii de investiții financiare respectiva este de drept dizolvată. Prin decizia de anulare a autorizației de a efectua intermedierea de valori mobiliare C.N.V.M. poate interzice acționarilor principali, membrilor consiliului de administrație, personalului de conducere și agenților pentru investiții financiare ai respectivei societăți să se angajeze, fie temporar, fie pe o perioadă nedefinita, în exercitarea de servicii de investiții financiare sau în orice alta activitate supusă prevederilor prezentei ordonanțe de urgență și reglementărilor C.N.V.M.
(5) C.N.V.M. va retrage autorizația de a efectua activități specifice sau orice prestare de servicii de investiții financiare în următoarele cazuri:
a) dacă evenimente ulterioare acordării autorizației creează incompatibilitate în efectuarea de servicii de investiții financiare;
b) în cazul în care cauzele suspendării nu au fost inlaturate înlăuntrul perioadei de suspendare sau, dacă au fost inlaturate, exista posibilitatea reală a reaparitiei lor;
c) dacă societățile de servicii de investiții financiare sau agenții pentru investiții financiare au desfășurat activități interzise prin art. 155;
d) în situația în care o societate de servicii de investiții financiare nu menține în permanenta nivelul capitalului social autorizat cel puțin la nivelul minim stabilit de reglementările C.N.V.M.;
e) în situația în care nu reia activitatea după perioada de 6 luni de suspendare;
f) pentru alte cauze stabilite de reglementările C.N.V.M.
(6) În situația retragerii autorizației pentru desfășurarea numai a unor activități ce constituie servicii financiare, din conținutul autorizației, societatea de servicii de investiții financiare va continua să își desfășoare activitatea pentru restul operațiunilor autorizate.